Yksityiset markkinat ovat viime vuosina saaneet yhä enemmän huomiota ja kiinnostusta kaikenlaisilta sijoittajilta. Olitpa kokenut sijoittaja, joka haluaa hajauttaa salkkuasi, tai uusi tulokas sijoitusmaailmassa, on tärkeää ymmärtää yksityisten markkinoiden perusteet.
Yksityisillä markkinoilla tarkoitetaan markkinoita, joilla arvopaperit, kuten osakkeet ja joukkovelkakirjat, eivät ole kaupankäynnin kohteena julkisissa pörsseissä. Sen sijaan yksityiset yritykset laskevat liikkeeseen osakkeita tai lainoja suoraan valitulle sijoittajaryhmälle, kuten pääomasijoittajille tai pääomasijoittajille. Yksityiset markkinat ovat yleensä vähemmän säänneltyjä ja niillä on vähemmän raportointivaatimuksia kuin julkisilla markkinoilla.
Sitä vastoin julkisilla markkinoilla tarkoitetaan markkinoita, joilla arvopapereilla käydään kauppaa julkisissa pörsseissä, kuten New Yorkin pörssissä (NYSE) tai NASDAQissa. Nämä markkinat ovat avoinna yleisölle, ja tyypillisesti kuka tahansa voi ostaa ja myydä julkisesti noteerattujen yritysten osakkeita. Julkiset markkinat ovat erittäin säänneltyjä, ja yritysten on noudatettava tiukkoja raportointivaatimuksia avoimuuden varmistamiseksi ja sijoittajille tiedottamiseksi.
Jotkut tärkeimmistä eroista yksityisten markkinoiden ja julkisten markkinoiden välillä ovat:
- Access: Yksityisille markkinoille pääsevät yleensä vain akkreditoidut sijoittajat; Yksi poikkeus on osakejoukkorahoitus. Julkiset markkinat ovat yleensä avoimia kaikille.
- maksuvalmius: Julkiset markkinat voivat tarjota suurempaa likviditeettiä, koska arvopapereita on helppo ostaa ja myydä. Sen sijaan yksityiset markkinasijoitukset ovat tyypillisesti epälikvidejä ja saattavat vaatia pitkän omistusajan.
- arvostus: Yksityiset markkinasijoitukset arvostetaan usein sijoittajan harkinnan perusteella, kun taas julkiset markkinasijoitukset voidaan arvostaa markkinoiden kysynnän ja tarjonnan perusteella.
- Asetus: Julkiset markkinat ovat erittäin säänneltyjä, ja niillä on tiukat raportointivaatimukset ja sääntelyelinten valvonta. Yksityisillä markkinoilla on vähemmän säännöksiä ja raportointivaatimuksia.
On useita syitä, miksi sijoittajat voivat päättää sijoittaa yksityisille markkinoille. Yksi syy on se, että yksityisiin yrityksiin ei kohdistu samantasoista sääntelyä ja raportointivaatimuksia kuin julkisiin yrityksiin. Tämä voidaan nähdä haittana, koska taloudellisen raportoinnin läpinäkyvyyttä ei ole niin paljon, mutta se voidaan nähdä myös etuna. Yksityisen yrityksen johtoryhmällä on suurempi määräysvalta ja harkintavalta yrityksen suunnan suhteen, ja sijoittaminen yksityisille markkinoille tarjoaa myös mahdollisuuksia strategiset sijoittajat osallistumaan yrityksen kasvuun. Strategiset sijoittajat voivat tuoda pöytään muutakin kuin vain pääomaa, ja sitä voidaan pitää suurena eduna yksityisille yrityksille.
Toiseksi yksityiset markkinat tarjoavat mahdollisuuden monipuolistumiseen. Sijoittamalla pääoma- tai riskipääomarahastoihin sijoittajat voivat altistua monenlaisille yksityisille yrityksille eri toimialoilla ja eri kasvuvaiheissa. Tämä voi auttaa vähentämään riskejä ja tarjota yksilölle tavan saavuttaa sijoitustavoitteensa.
Kolmanneksi yksityiset markkinat tarjoavat mahdollisuuden päästä nopeasti kasvaville yrityksille. Monet nykyään nopeimmin kasvavista yrityksistä ovat yksityisiä, ja varhainen sijoittaminen näihin yrityksiin voi tarjota kasvupotentiaalia. Lisäksi sijoittaminen yksityisiin yrityksiin voi tarjota mahdollisuuden tukea innovatiivisia ja häiritseviä yrityksiä, jotka saattavat muuttaa maailmaa merkittävästi.
Yksi yksityisille markkinoille sijoittamisen tärkeimmistä riskeistä on epälikviditeetti, sillä yksityisille markkinoille tehdyt sijoitukset ovat usein epälikvidejä, eli niitä ei ole helppo ostaa tai myydä. Tämä tarkoittaa, että sijoittajat eivät välttämättä pysty myymään sijoituksiaan tarvittaessa tai haluamallaan hinnalla.
Toinen riski on läpinäkyvyyden puute, sillä yksityisiin markkinasijoituksiin ei sovelleta samantasoisia tiedonantovaatimuksia kuin julkisiin sijoituksiin, jolloin sijoittajien on vaikea arvioida sijoitustensa todellista arvoa ja tehdä tietoon perustuvia päätöksiä.
Keskittymisriski on myös huolenaihe, sillä yksityisiä markkinasijoituksia tehdään usein pieneen määrään yrityksiä tai omaisuuseriä, mikä voi johtaa tappioihin, jos jokin näistä sijoituksista ei menesty.
Lisäksi yksityiset markkinasijoitukset arvostetaan usein sijoittajan harkinnan perusteella, mikä voi johtaa epävarmuuteen ja vaihteluun sijoituksen arvostuksessa.
Sääntelyriski on myös mahdollisuus, koska yksityiset markkinasijoitukset eivät ole samantasoisen valvonnan alaisia kuin julkiset markkinasijoitukset, mikä voi johtaa sääntelyriskiin, jos yksityisille markkinoille tulee uusia sijoitukseen vaikuttavia säännöksiä.
Lopuksi liiketoimintariski on merkittävä huolenaihe, sillä yksityisiä markkinasijoituksia tehdään usein alkuvaiheen yrityksiin tai häiriöalttiiden toimialojen yrityksiin, mikä voi johtaa tappioihin, jos yritys ei toimi odotetulla tavalla tai jos toimialalla on merkittäviä tilanteita. muutoksia.
Yksi tapa altistua yksityisille markkinasijoituksille on sijoittaa yksityisiin markkinarahastoihin, kuten pääomarahastoihin, riskipääomarahastoihin tai kiinteistörahastoihin. Nämä rahastot yhdistävät pääomaa useilta sijoittajilta sijoittaakseen yksityisiin markkinamahdollisuuksiin.
Toinen keskeinen trendi on kestävän kehityksen ja sosiaalisen vastuun nousu. Kuluttajat etsivät yhä enemmän yrityksiä, jotka asettavat etusijalle kestävän kehityksen ja sosiaalisen vastuun. Startupit, jotka voivat osoittaa sitoutumisensa näihin arvoihin, voivat houkutella sijoittajia, jotka ovat samaa mieltä yrityksensä visiosta.
Jotkut online-sijoitusalustat, kuten MicroVentures, tarjoavat yksittäisille sijoittajille pääsyn yksityisiin sijoitusmahdollisuuksiin. Nämä alustat voivat vaatia sijoittajia täyttämään tietyt kelpoisuusvaatimukset ja voivat periä maksuja pääsystä sijoitusmahdollisuuksiin.
Verkostoituminen muiden sijoittajien, kuten enkelisijoittajien tai pääomasijoittajien, kanssa voi tarjota pääsyn yksityisiin markkinoiden sijoitusmahdollisuuksiin. Tämä lähestymistapa edellyttää suhteiden luomista muihin sijoittajiin ja saattaa vaatia paljon vaivaa ja aikaa sijoitusmahdollisuuksien tunnistamiseen ja arvioimiseen.
Yksityiset markkinat ovat yhä suositumpi valinta kaikenlaisille sijoittajille, ja ne tarjoavat mahdollisuuksia strategisille sijoittajille, hajauttamiseen ja pääsyn nopeasti kasvaviin yrityksiin. Yksityismarkkinoille sijoittamiseen liittyy kuitenkin myös merkittäviä riskejä, kuten likviditeetin puute, petosten mahdollisuus ja monimutkaisuus. Kuten minkä tahansa sijoituksen kohdalla, on tärkeää, että sijoittajat tutkivat perusteellisesti kaikki sijoitusmahdollisuudet ennen pääoman sitomista. Ymmärtämällä yksityisten markkinoiden perusteet sijoittajat voivat tehdä tietoisia päätöksiä siitä, sopiiko tämä omaisuusluokka heille.
Oletko valmis sijoittamaan yksityisille markkinoille? Luo tili tilin nähdäksesi MicroVenturesin yksityisten markkinoiden sijoitusmahdollisuudet!
*****
Tässä esitetyt tiedot on tarkoitettu vain yleisiin informaatiotarkoituksiin, eikä niitä ole tarkoitus tulkita eikä niitä pidä tulkita tai käyttää kattavina tarjousasiakirjoina mitään arvopapereita, sijoituksia, veroja tai oikeudellisia neuvoja, suosituksia tai tarjouksia myydä tai ostotarjouksen pyytäminen, oikeus suoraan tai epäsuorasti mihin tahansa yritykseen. Sijoittaminen sekä varhaisen että myöhemmän vaiheen yrityksiin liittyy suurella riskillä. Sijoittajan koko sijoituksen menetys on mahdollista, eikä voittoa voida saavuttaa. Sijoittajien tulisi olla tietoisia siitä, että tämäntyyppiset sijoitukset ovat epälikvidit, ja heidän on odotettava omistamista, kunnes irtautuminen tapahtuu.
- SEO-pohjainen sisällön ja PR-jakelu. Vahvista jo tänään.
- Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligence. Tietoa laajennettu. Pääsy tästä.
- Lähde: https://microventures.com/private-markets-101?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=private-markets-101