Dengan semua PHK dalam berita, akan mudah untuk mendapatkan kesan bahwa fintech sedang mengalami penurunan. Tapi tidak ada yang bisa lebih jauh dari kebenaran. Tidak pernah ada waktu yang lebih baik untuk memulai perusahaan tekfin dan, seperti yang akan Anda temukan di episode ini, volume dan kualitas perusahaan tekfin baru terus meningkat.
Tamu saya berikutnya di podcast Fintech One-on-One adalah Rex Salisbury. Dia adalah pendiri dari Usaha Cambrian dan pencipta dari Komunitas fintech Cambrian. Dia adalah salah satu orang yang paling terhubung dengan baik di semua fintech dan telah mendukung perusahaan fintech tahap awal selama bertahun-tahun.
Di podcast ini Anda akan belajar:
- Asal usul komunitas fintech Cambrian.
- Apa yang dilakukan Rex selama waktunya di Andreessen Horowitz.
- Cara kerja layanan pencocokan rekan pendirinya.
- Ukuran dan fokus dana pertamanya.
- Mengapa dia tidak suka menjadi investor utama.
- Bagaimana dia mencari kesepakatan baru.
- Detail salah satu investasi pertamanya: Keep Financial
- Vertikal paling menarik di fintech saat ini.
- Seperti apa pasar penggalangan dana pra-benih dan benih hari ini.
- Mengapa merekrut di perusahaan tahap awal lebih mudah daripada sebelumnya.
- Volume perusahaan fintech baru yang diciptakan.
- Bagaimana rasanya menjadi GP solo dengan dana sendiri.
- Di mana dia membawa Cambrian Ventures dan komunitasnya.
Terhubung dengan Rex di LinkedIn
Terhubung dengan Rex di Twitter
Terhubung dengan Cambrian Ventures di LinkedIn
Download Transkripsi PDF dari Podcast 411: Rex Salisbury atau Baca Di Bawah Ini
PODCAST SATU-SATU FINTECH – REX SALISBURY
Selamat datang di Fintech One-on-One Podcast. Ini adalah Peter Renton, Chairman & Co-Founder Fintech Nexus.
Saya telah melakukan acara ini sejak 2013 yang menjadikannya acara wawancara satu lawan satu terlama di semua fintech, terima kasih telah bergabung dengan saya dalam perjalanan ini. Jika Anda menyukai podcast ini, Anda harus melihat acara saudara kami, PitchIt, Fintech Startups Podcast dengan Todd Anderson dan Fintech Coffee Break dengan Isabelle Castro atau Anda dapat mendengarkan semua yang kami hasilkan dengan berlangganan saluran podcast Fintech Nexus.
(musik)
Sebelum memulai, saya ingin berbicara tentang acara andalan kami, Fintech Nexus USA, yang diadakan di New York City pada tanggal 10 dan 11 Mei. Dunia keuangan terus berubah dengan sangat cepat, tetapi kami akan memisahkan gandum dari sekam yang hanya mencakup topik paling penting bagi Anda selama dua hari penuh aksi. Lebih dari 10,000 pertemuan tatap muka akan berlangsung dan nama-nama terbesar di fintech akan tampil di panggung utama kami. Anda tahu, Anda harus berada di sana, jadi silakan mendaftar di fintechnexus.com dan gunakan kode diskon "podcast" untuk diskon 15%.
Peter Renton: Hari ini di acara itu, saya dengan senang hati menyambut Rex Salisbury, dia adalah Pendiri & Mitra Umum di Cambrian Ventures dan juga Pendiri Komunitas Fintech Cambrian, komunitas 20,000+, Anda tahu, pendiri fintech, manajer produk, insinyur, dll. Sangat aktif, punya saluran kendurnya sendiri, ada buletin, dan dia benar-benar mengumpulkan sekelompok orang hebat di komunitas itu. Jadi, saya ingin Rex tampil di acara itu karena dia meluncurkan dana baru, dana pertamanya sebagai GP solo sekitar setahun yang lalu dan ingin berbicara tentang bagaimana itu hilang.
Tetapi yang lebih penting, bicarakan tentang apa yang dia lihat dalam tren di fintech, tren dalam penggalangan dana modal ventura karena dia berfokus pada putaran pra-benih dan benih dan dia melihat sejumlah besar kesepakatan hanya karena konektivitasnya ke komunitas. Jadi, kita banyak bicara tentang itu, dia memberi contoh setidaknya salah satu investasi yang dia lakukan, banyak di antaranya masih dalam mode stealth karena masih tahap pre-seed atau seed. Dia berbicara tentang di mana kita berada sejauh pendanaan pra-pembibitan dibandingkan dengan secara historis dan bagaimana hal-hal menjadi lebih normal sekarang dari kegilaan yang terjadi pada tahun 2021 dan awal 2022. Dia berbicara tentang area favoritnya di fintech, bukan sekarang dan bagaimana rasanya menjadi GP solo dan banyak lagi. Itu adalah diskusi yang menarik. harap Anda menikmati pertunjukan.
Selamat datang di podcast, Rex!
Rex Salisbury: Hei, terima kasih banyak sudah menerimaku, Peter.
Peter: Dengan senang hati. Jadi, mari kita mulai dengan memberikan sedikit latar belakang tentang diri Anda kepada pendengar. Anda memiliki beberapa pekerjaan menarik hingga saat ini, apa yang telah Anda lakukan – beberapa sorotan.
Rex: Ya. Saya kira TLDR adalah saya seorang bankir investasi yang sedang memulihkan diri, mantan insinyur perangkat lunak fintech dan sekarang, seorang kapitalis ventura fintech, jadi saya memiliki semacam cerita acak tentang bagaimana saya benar-benar sampai di sini.
Peter: Ceritakan sedikit tentang jalan yang Anda ambil. Maksud saya, Anda berada di Andreessen yang, Anda tahu, mungkin nama terbesar dalam modal ventura, tentunya dari perspektif fintech, jadi beri tahu kami sedikit tentang poin yang Anda bicarakan. Anda beralih dari insinyur produk atau Anda pertama kali perbankan investasi, rekayasa produk, bagaimana Anda beralih dari rekayasa produk ke modal ventura?
Rex: Ya. Satu hal yang lucu tentang kisah karier adalah Anda selalu dapat menceritakan kisah yang terasa seperti linier.
Peter: Kanan.
Rex: Kalau dipikir-pikir, pada saat itu sepertinya tidak ada yang masuk akal, seperti jika saya kembali sepuluh tahun dan memikirkan, apakah saya akan berharap, apakah saya akan melakukan hal-hal yang telah saya lakukan sekarang dalam hal memiliki pernah menjadi insinyur perangkat lunak, pernah bekerja di Andreessen Horowitz, memulai dana saya sendiri dan jawabannya mungkin tidak, tetapi saya dapat menceritakan sebuah kisah yang masuk akal. Jadi, cerita itu pada dasarnya adalah saya memulai karir saya seperti banyak orang pasca 2008 di perbankan investasi meskipun pada saat itu, tentu saja, lebih sedikit orang yang memulai di perbankan investasi. Saya belajar banyak, tetapi saya tidak terlalu menyukai pekerjaan itu, saya menyusun fasilitas utang yang besar untuk perusahaan real estat yang diperdagangkan secara publik dan pekerjaan yang menarik, wawasan ekonomi yang menarik, tetapi Anda menyadari bahwa sejumlah besar inefisiensi dapat terjadi. biaya pengaturan sepuluh basis poin untuk fasilitas utang besar.
Sementara itu, ini adalah tahun 2010, Anda melihat seperti babak pertama dari beberapa perusahaan fintech yang memulai di mana mereka mulai mengotomatiskan transaksi bernilai rendah dan bervolume tinggi dalam sistem keuangan. Jadi, saya berpikir seperti Klub Pemberi Pinjaman yang bekerja untuk mengotomatiskan kredit tanpa jaminan konsumen, SoFi mulai mengotomatiskan pinjaman mahasiswa. Dan saya duduk di sini di bagian paling atas melakukan fasilitas besar ini mengawasi 20 bankir, 20+ pengacara, menghabiskan tiga bulan untuk mengubah empat kalimat dalam perjanjian kredit setebal 300 halaman dan Anda seperti, ini gila, seperti ini bukan cara kerja harus dilakukan. Saya tidak ingin duduk di sini selama sepuluh tahun dan menunggu sampai kita beralih dari pinjaman konsumen tanpa jaminan ke pinjaman siswa ke hipotek ke pasar modal yang lebih besar, seperti saya ingin pergi ke tempat yang ada lebih banyak materi atau pekerjaan yang dilakukan.
Jadi, setelah mencoba mencari tahu apa yang harus dilakukan pada akhirnya, saya berhenti dari pekerjaan saya dan saya pindah ke San Francisco, belajar sendiri untuk membuat kode dan akhirnya bergabung dengan tim yang bekerja untuk mengotomatiskan hipotek konsumen dan CTO tempat saya bekerja adalah Andy Carra siapa mantan CTO & Co-Founder SoFi. Jadi saya pikir oh, ini adalah kesempatan bagus untuk seperti kita telah melihat kredit tanpa jaminan terjadi, kita telah melihat pinjaman mahasiswa mulai terjadi, seperti hipotek akan menjadi sepatu berikutnya yang jatuh. Ternyata saya salah dan hipotek itu sangat, sangat sulit (tertawa) karena beberapa alasan, itu topik seperti podcast lainnya. Jadi, perusahaan tidak berhasil, tetapi saya bersenang-senang karena ini, Anda tahu, sekitar tahun 2014/2015, pusat kota San Francisco.
Jika Anda melihat tren Google, 2014 adalah saat Anda dapat melihat istilah fintech mulai lepas landas dan saat itulah mulai ada komunitas orang yang cukup besar untuk berkumpul dan menyatukan dan melakukan banyak jenis pekerjaan menarik yang berbeda, tetapi mereka belum tentu mulai disatukan. Jadi, seperti saya adalah orang yang pada dasarnya suka menyatukan orang, baru-baru ini saya pindah ke Bay Area, saya seperti ingin berbicara dengan orang lain yang menyukai saya, sedang membangun hal-hal menarik di fintech.
Jadi, saya membangun seperti alat prakualifikasi hipotek online dan karena saya sering berbicara dengan orang lain melakukan hal-hal menarik, maka kami melakukan pertemuan di pusat kota San Francisco, acara pertama, tim saya mendemonstrasikan apa yang kami bangun di Sindio, the Plaid tim mendemonstrasikan API mereka dan kemudian orang lain mendemonstrasikan sesuatu yang mereka buat di atas itu. Jadi, itu adalah sesuatu yang saya lakukan secara acak karena saya ingin melihatnya, dan saya ingin bertemu orang lain yang melakukan pekerjaan semacam itu, tetapi pada akhirnya itulah yang akhirnya mengirim saya ke jalan menuju usaha dan memulai dana saya sendiri.
Jadi, akhirnya, Cambrian, Komunitas, yang awalnya disebut Fintech Devs dan PMs yang merupakan nama komunitas yang deskriptif namun berat. Kami mulai melakukan lebih banyak acara jadi acara bulanan di pusat kota San Francisco dan di New York, bursa kerja triwulanan, pertemuan dua tahunan, pencocokan rekan pendiri dua tahunan. Saya masih melakukan pekerjaan harian saya sebagai insinyur perangkat lunak di dalam dan di sekitar fintech, tetapi pada dasarnya saya menyadari bahwa saya mendapatkan lebih banyak energi dari melakukan pekerjaan tingkat ekosistem dan saya ditarik ke dalam nasihat investasi jadi saya berhenti dari pekerjaan harian saya dan pergi penuh waktu di Cambrian, Komunitas, dengan tujuan menggalang dana kecil.
Sebenarnya, tim Andreessen Horowitz menghubungi saya ketika mereka sedang dalam proses untuk pergi, mereka memiliki nama besar di fintech, tetapi secara teknis, bukan sub-vertikal yang lengkap jadi saya adalah mitra pertama yang dibawa secara eksternal untuk membantu membangun mengeluarkan protokol fintech di Andreessen Horowitz dengan pemahaman bahwa setelah dua tahun jika saya masih tertarik untuk pergi dan melakukan hal saya sendiri, itu akan menjadi peluang.
Peter: Menarik.
Rex: Jadi, Cambrian membawa saya ke… lalu bergabung dengan firma di sana. Saya fokus terutama pada investasi, tetapi juga beberapa seperti membantu vertikalisasi penawaran fintech kami dan perusahaan tempat saya bekerja di sana, salah satunya adalah Tally, kami membuat seri C, saya benar-benar mengenal pendirinya, Jason, di pertemuan puncak fintech sebelum itu sehingga Anda dapat melihat rekaman itu. Deel, kami melakukan Seri A, juga mengenal mereka melalui Cambrian. Saya biasa mengadakan acara tahunan atau dua tahunan di mana saya akan menampilkan perusahaan tekfin YC, baik beberapa dari kumpulan itu, tetapi juga dari beberapa yang sedikit lebih awal hanya untuk memberi kesan kepada orang-orang, inilah tampilan perusahaan-perusahaan ini seperti ketika mereka masih sangat baru. Jadi, Deal telah hadir di acara kami beberapa bulan sebelum kami akhirnya memimpin Seri A dan itu merupakan hasil yang fenomenal…….
Peter: Kanan.
Rex: …..untuk Andreessen Horowitz, tetapi juga bagian infrastruktur yang sangat penting bagi semua orang yang pada dasarnya ingin membayar pekerja dari jarak jauh, jika Anda tidak mengenal Deel, mereka mengaktifkan penggajian internasional dan selama pandemi tetapi bahkan pra-pandemi, hanya internasionalisasi tim dan bakat, itu merupakan peluang yang sangat besar. Jadi, bagaimanapun, bekerja untuk berinvestasi di Seri A dan benih, tetapi setelah dua tahun pada dasarnya saya menyadari bahwa saya ingin kembali ke akar saya, fokus sepenuhnya pada investasi tahap awal dan itulah yang menyebabkan Cambrian Ventures sehingga Cambrian Ventures, saya dapat terjun. sana jika Anda mau atau jika Anda punya …….
Peter: Sebelum kita pergi ke sana, saya tidak menyadari Anda benar-benar memiliki ide untuk dana tersebut sebelum Anda mengambil pekerjaan di Andreessen, tetapi itu luar biasa karena, Anda tahu, saya mendengar Komunitas Cambrian ini, komunitas fintech, ada di sana. Saya bergabung kembali, saya pikir itu mungkin tahun 2020 atau sekitar itu, tetapi, Anda tahu, Anda memiliki saluran Slack yang cukup aktif, dan buletin serta Layanan Pencocokan Pendiri yang menurut saya cukup unik. Saya tidak tahu ada yang melakukannya, setidaknya, secara proaktif seperti Anda, beri tahu kami sedikit tentang itu dan bagaimana semua itu terjadi.
Rex: Saya pikir cara saya memulai banyak hal yang telah saya lakukan untuk Komunitas, tetapi juga dalam karir saya adalah saya mulai melakukan sesuatu dan kemudian saya perlu menambahkan sedikit lebih banyak otomatisasi. Jadi, pada dasarnya saya mendapatkan banyak email dari orang yang saya sukai, yang seperti, hei, saya membutuhkan salah satu pendiri, jadi saya ingin mempostingnya. Sebenarnya untuk Pencocokan Co-Founder adalah bagaimana hal itu dimulai dengan seseorang, setelah melakukan seperti empat/lima atau 10, 20 perkenalan email, saya kemudian suka melakukan hal-hal Twitter tentang hei, saya pikir saya memiliki seseorang yang mencari dan saya mendapatkan… Saya pikir dari satu posting Twitter itu, saya mendapat 80 email masuk dan saya tidak punya waktu untuk membaca 80 email untuk melakukan semua ini. Jadi, sebagai gantinya, yang saya lakukan adalah membuat layanan Co-Founder Matching yang pada dasarnya memungkinkan para co-founder untuk memiliki daftar di mana mereka dapat mengakses dan melihat siapa lagi yang sedang mencari dan kemudian terhubung melalui LinkedIn.
Kami baru saja memulai….Saya telah melakukan ini, saya pikir ini adalah yang keempat atau kelima kalinya saya melakukannya sekarang, lakukan dua kali setahun, memiliki lebih dari 200 peserta setiap kali kami berkumpul jadi kami baru saja melewati 200 -ambang batas peserta tahun ini. Ini luar biasa karena ada lebih banyak orang di ekosistem fintech daripada sebelumnya dan menemukan co-founder sangatlah penting. Tetapi bahkan jika Anda tidak menemukan salah satu pendiri melalui daftar, yang kebanyakan orang tidak, Anda masih memiliki banyak percakapan produktif dengan orang lain yang berada di awal ekosistem dan Anda dapat mempelajari hal-hal tentang apa yang terjadi di seluruh dunia. jaringan. Itu tetap, mudah-mudahan, dapat membantu dan menginformasikan pendapat Anda tentang apa pun yang Anda mulai.
Peter: Benar, benar, oke. Jadi, mari kita gali dana yang Anda luncurkan, saya yakin ini tahun lalu, benar, Anda benar-benar keluar dengan dana tersebut. Ceritakan sedikit tentang apa tujuannya, perusahaan seperti apa yang Anda cari, ceritakan tentang dana itu sendiri.
Rex: Ya, tentu saja. Jadi, kami mulai, kami melakukan investasi pertama kami pada Januari 2022 dan dana itu sendiri hanya di utara $20 Juta dana yang berfokus pada investasi benih dan benih di perusahaan dengan pasar masuk AS. Jadi, tim tersebut mungkin internasional, tetapi umumnya, orang-oranglah yang membangun layanan dan teknologi keuangan untuk perusahaan atau konsumen yang berbasis di AS. Saya juga akan melakukan hal-hal yang sangat internasional jadi pikirkan seperti kesepakatan yang merupakan penggajian internasional, suka melakukan hal semacam itu, saya benar-benar memiliki Angela Strange dan Anish Acharya untuk membicarakan mengapa beberapa perusahaan masa depan, saya memiliki YouTube podcast berbicara tentang mengapa beberapa perusahaan masa depan, seperti default global adalah suatu hal, jadi itu hal berikutnya yang akan saya lakukan. Tapi, secara umum, cara berpikir tentang saya adalah tekfin AS pada pra-seed dan seed dan saya adalah investor non-lead jadi saya biasanya menulis cek awal hingga $600,000 yang biasanya merupakan cek terbesar kedua setelah lead.
Mengapa menjadi non-lead? Bagian dari promosi saya adalah menyediakan modal yang terhubung, akses ke jaringan, sebagai investor non-utama saya sebenarnya dapat melakukannya dengan lebih baik dalam banyak hal. Saya dapat berkomitmen untuk putaran dan membantu Anda menemukan petunjuk untuk putaran yang saya lakukan. Jika Anda mendapatkan dana multi-tahap yang akhirnya memimpin putaran itu, agak aneh bagi mereka untuk membantu menemukan petunjuk untuk benih atau Seri A setelah mereka berinvestasi, karena ada risiko pensinyalan. Itu juga bernegosiasi melawan diri mereka sendiri jika mereka harus bersaing dengan salah satu pesaing terbesar mereka, jadi seperti saya dapat banyak membantu dalam hal putaran pendanaan berikutnya dan kemudian saya juga dapat menyediakan banyak konektivitas ke pendiri lain di ekosistem.
Jadi, dana itu sendiri memiliki komunitas dan rasa untuk itu dan mereka memiliki 20+ pendiri teratas di fintech sebagai piringan hitam dalam dana tersebut, pendiri dari tempat-tempat seperti SoFi dan Betterment, Plaid, dll. layanan yang saya berikan menyediakan konektivitas ke penasihat yang sangat hebat, Anda tahu, baik secara episodik atau berkelanjutan yang mungkin relevan dengan bisnis yang Anda bangun. Dan satu hal yang menarik untuk diperhatikan adalah ada begitu banyak talenta hebat di ekosistem fintech saat ini.
Jadi, saya baru saja menutup tahun pertama investasi, telah melakukan sekitar 12 investasi, sejauh ini, semuanya pada tahap awal atau awal dan sekitar 60% dari mereka adalah pendiri berulang dan saya suka mendukung pengusaha apa pun, tetapi kebetulan ada lebih banyak pendiri berulang dalam ekosistem daripada, Anda tahu, bahkan beberapa tahun yang lalu. Dan ini adalah orang-orang pintar yang tahu bagaimana membangun, apa yang harus dibangun, siapa yang harus disewa dan sering membangun dan tertarik pada area layanan keuangan yang belum tersentuh yang mungkin belum pernah dipikirkan orang sebelumnya.
Peter: Menarik. Jadi, apakah Anda menemukan, apakah aliran kesepakatan, maksud saya, Anda terhubung dengan sangat baik, jadi apakah sebagian besar datang melalui Komunitas Cambrian, maksud saya, apakah semuanya masuk ke Anda saat ini?
Rex: Ya. Selalu ada pertanyaan apakah Anda melakukan iklan online atau alur kesepakatan sumber sebagai investor, ada pertanyaan tentang atribusi dan begitu banyak perusahaan yang saya lihat, saya biasanya memiliki dua atau tiga titik kontak di berbagai aspek dari apa yang saya lakukan sedang saya lakukan. Jadi, banyak pendiri yang saya dukung telah bergabung dengan Komunitas Cambrian Slack di mana kami memiliki 1,600+ pendiri fintech di grup itu, beberapa bulan kami akan memiliki hingga 100 orang bergabung di sana jadi saya biasanya terhubung dengan banyak orang orang-orang hebat melalui itu. Saya juga memiliki, sebagai investor non-utama, saya berbicara dengan banyak investor lain, saya tidak bersaing dengan mereka sehingga kami cukup sering berkolaborasi dalam kesepakatan.
Dan kemudian saya juga memiliki 20+ pendiri saya yang merupakan LP dalam dana tersebut, banyak di antaranya telah memulai, Anda tahu, perusahaan multi-miliar dolar, pendiri yang merupakan investor dalam dana saya mengirimi saya banyak aliran dan kemudian, tentu saja, pertanyaan masuk yang dingin, ada banyak sekali sumber yang berbeda dan itulah nama permainannya, untuk memiliki banyak titik kontak dengan para pendiri. Dan kemudian, hal itu tidak hanya membantu saya dari sumber investasi potensial yang besar, tetapi juga membantu saya menjadi berharga bagi perusahaan tersebut ketika saya bertemu dengan mereka.
Saya pikir fintech pada dasarnya lebih kolaboratif daripada jenis teknologi lainnya, apakah itu perusahaan atau konsumen, menurut saya sebagian karena sangat diatur, Anda memerlukan banyak mitra, Anda memerlukan penasihat hukum, Anda memerlukan penyedia perbankan, Anda perlu penyedia pembayaran. Itulah semua alasan mengapa Anda mungkin perlu bermitra dengan orang lain dalam ekosistem atau, setidaknya, memanfaatkan keahlian mereka yang belum tentu benar dengan cara yang sama jika Anda membuat alat SaaS perusahaan baru atau Anda membangun aplikasi konsumen baru. Jadi, banyak dari multi-titik konektivitas itu bermanfaat, tidak hanya sumber kesepakatan, tetapi juga dengan mereka yang mendukung perusahaan portofolio saya.
Peter: Benar, benar. Jadi, bisakah Anda berbagi satu atau dua perusahaan tempat Anda berinvestasi. Perusahaan yang saya tahu telah saya baca, Keep Financial, Kathryn Petralia, dan Rob Frohwein yang telah saya kenal secara pribadi selama satu dekade atau lebih sekarang dan telah menjadi penggemar berat, dua orang favorit saya di fintech. Jadi, beri tahu kami sedikit tentang kesepakatan itu dan hal lain yang dapat Anda bagikan.
Rex: Ya, tentu saja. Jadi, level tinggi dulu hanya pada penarikan investasi, sejauh ini. Kebanyakan dari mereka masih sembunyi-sembunyi atau semu, Keep adalah salah satu yang tidak dan saya pikir siapa pun yang mengenal Rob dan Kathryn, yang merupakan salah satu pendiri di sana juga memuji mereka karena mereka hanya dua yang dinamis dan menarik. individu. Jadi, bagi mereka yang tidak mengenal Rob dan Kathryn mendirikan Kabbage yang merupakan pemberi pinjaman usaha kecil yang mereka jual ke Amex dan perusahaan baru mereka, Keep, adalah platform manajemen bonus untuk pemberi kerja besar, yang pada dasarnya menawarkan bonus sebagai alat untuk mempertahankan dan mempertahankan bakat. Anda dapat melihat dari mana nama Keep berasal. Jika Anda berpikir tentang pemberi kerja besar, dan ini belum tentu pelanggan tetapi hanya contoh, apakah Anda pengecer besar seperti Walmart yang memiliki tenaga kerja garis depan yang besar atau apakah Anda adalah pemberi kerja besar insinyur perangkat lunak seperti Amazon.
Tentu saja, kami mendapat lebih banyak PHK saat ini, lingkungan pasar untuk perekrutan sedikit berbeda dari sebelumnya, tetapi ada beberapa sektor yang masih sangat kompetitif dan kekurangan staf. Jika Anda ingin dapat mempekerjakan para pekerja itu, satu alat hebat untuk dimiliki di gudang senjata Anda hanyalah bonus uang tunai yang diberikan untuk jangka waktu tertentu dan pada dasarnya itulah yang telah mereka bangun, tetapi masih banyak lagi yang harus dibangun, baiklah dari permainan retensi bonus yang cerdas daripada hanya menawarkan bonus. Anda perlu memikirkan bagaimana memasarkannya, berapa lama durasinya, banyak hal semacam itu dan sebelum Keep, kami juga telah melihat ledakan layanan lain yang ditawarkan melalui saluran SDM kepada karyawan.
Jadi, jika Anda memikirkan Sisi Kanan yang merupakan investasi yang baru dilakukan di A16z yang merupakan platform kesehatan finansial yang didistribusikan melalui pemberi kerja atau karyawan untuk mendapatkan konsultasi keuangan, juga mendapatkan tingkat pinjaman yang lebih baik, dll. karyawan, tetapi pada akhirnya pemberi kerja ingin mengetahui lini kita dalam hal retensi atau yang lainnya. Menghubungkan titik-titik itu bisa menjadi sedikit lebih rumit karena mungkin ada dua atau tiga langkah yang dihapus dari bagaimana Anda harus memikirkan manfaat yang Anda, pemberi kerja, dapatkan sedangkan sesuatu seperti Tetap menawarkan bonus yang seperti terkait langsung retensi dapat memiliki efek yang sangat kuat dalam hal mendorong retensi dalam tenaga kerja Anda yang, Anda tahu, sangat penting bagi pemberi kerja besar.
Tapi, bagaimanapun, Rob dan Kathryn, pendiri fenomenal, super canggih, di bawah tenda, bonusnya disusun sebagai pinjaman, mereka sebenarnya telah membangun platform pinjaman sebelum memahami lingkungan peraturan dan mewujudkan tim, semua itu dan seterusnya mereka adalah individu yang luar biasa untuk diajak bekerja sama.
Peter: Oke. Jadi, beralih sedikit, saya ingin berbicara tentang pasar fintech secara keseluruhan. Maksud saya, Anda tahu, kami telah melihat banyak PHK dan hal semacam itu, tetapi masih banyak inovasi yang terjadi. Saya yakin Anda pasti mendapatkan banyak sekali ide perusahaan baru yang muncul di meja Anda, vertikal apa yang menurut Anda paling menarik di fintech saat ini?
Rex: Ya. Jadi, menurut saya salah satu yang paling menarik adalah munculnya SaaS vertikal atau perangkat lunak vertikal. Jadi, contoh kanonis yang sudah dalam skala besar adalah Toast, yang merupakan perangkat lunak vertikal untuk restoran, yang memungkinkan Anda mengelola pesanan online, pesanan di restoran, tempat penjualan Anda, semua hal semacam itu, pada dasarnya sistem operasi inti untuk bagaimana Anda perlu menjalankan bisnis Anda. Ada Mindbody, hal serupa untuk studio yoga.
Jika Anda memikirkan semua vertikal bisnis lainnya, mulai dari manufaktur hingga bahan kimia hingga rantai pasokan hingga jenis pengecer empat dinding tradisional lainnya, dll., ada peluang besar untuk membangun kembali sistem operasi vertikal untuk kategori tersebut dan menghasilkan uang dari layanan keuangan. Jika Anda tidak dapat menyematkan dan menghasilkan uang melalui layanan keuangan, Anda mungkin dapat memperoleh, Anda tahu, sepertiga hingga sepersepuluh lebih sedikit pendapatan per pelanggan yang berarti ukuran pasar untuk perangkat lunak vertikal selalu dibatasi. Tetapi jika Anda dapat membayangkan kembali dan menanamkan layanan keuangan 10X lipat pasar, membangun produk yang lebih baik, itu adalah kategori perusahaan yang sangat menarik untuk dibangun.
Ini juga merupakan kategori yang sangat menarik tidak hanya untuk penyedia perangkat lunak vertikal individu, tetapi untuk jenis lapisan perangkat lunak vertikal meta. Jadi, katakanlah Anda ingin menyematkan pembayaran, jelas Anda memiliki Stripes, Adyens, BrainTrees, tetapi ada sejumlah penyedia infrastruktur baru untuk perusahaan perangkat lunak vertikal, perusahaan perangkat lunak meta vertikal yang memungkinkan Anda untuk embed say payroll atau lending jadi ide investasi lainnya adalah Oatfi yang melakukan embedded lending. Mereka melakukan semua jenis modal kerja mulai dari anjak faktur hingga penyediaan seperti pelampung 30 hari untuk program kartu kredit serta hal-hal lain.
Jadi sekarang, bayangkan Anda adalah platform perangkat lunak vertikal, Anda sudah memiliki pembayaran terintegrasi, Anda ingin membangun semacam pinjaman yang mungkin dapat memberikan peningkatan pendapatan 30 hingga 50% per pelanggan yang sangat material, tetapi Anda ' seperti oh man, saya harus meningkatkan fasilitas kredit, saya harus merekrut seperti kepala pasar modal, saya harus menjadi staf insinyur perangkat lunak, selain itu tambahkan manajer produk dan saya perlu waktu enam bulan lebih untuk mewujudkannya ke pasar. Atau, Anda dapat bermitra dengan seseorang seperti Oatfi dan meminta mereka menyediakan modal, meminta mereka menyediakan banyak infrastruktur, dan sekarang Anda dapat membawanya ke pasar lebih cepat dan melakukan pembagian keuntungan dengan platform.
Sekarang, Anda juga tidak perlu khawatir membingungkan investor Anda, apakah pendapatan pinjaman pendapatan saya berisiko? Atau apakah itu benar-benar hanya pendapatan margin kotor tinggi yang murni? Jadi, kemampuan untuk menyematkan hal-hal seperti peminjaman, dll. sangat menarik, tetapi ada juga kategori lain seperti menyematkan penggajian, pembukuan, yang akan sangat menarik untuk diikuti sebagai keseluruhan gerakan perangkat lunak vertikal.
Peter: Benar, ya. Seluruh bagian keuangan tertanam, maksud saya, itu masih, Anda tahu, itu menjadi kata yang ramai empat atau lima tahun yang lalu, saya kira, tetapi semakin panas setiap tahun, rasanya bagi saya dan mendengar Anda mengatakan ada vertikal baru masuk lebih dari apa yang kami…..Anda tahu, kami telah memiliki semacam pembayaran tertanam untuk sementara waktu, kami memiliki pinjaman tertanam, tetapi terus menjadi lebih baik dan ada lebih banyak vertikal yang muncul setiap saat.
Jadi, ngomong-ngomong, saya ingin berbicara tentang….. Anda sekarang berada di modal ventura, sepertinya, selama, Anda tahu, dua setengah/tiga tahun yang mungkin merupakan tiga tahun yang paling lama. menarik, menurut saya, selama dekade terakhir berada di modal ventura, di mana kita saat ini? Kami merekam ini pada akhir Januari 2023 dan jelas, 2022 sangat buruk, setidaknya untuk paruh kedua….
Rex: Q1 mungkin merupakan kuartal paling gila dan kemudian Q4 tahun 2021 dan Q1 tahun 2022.
Peter: Q1 gila dan saya yakin Anda juga, mendengar Q1 awal ada gumaman, lho,………
Rex: Q1 awal agak mirip Wile E. Coyote keluar dari tebing (Peter tertawa) dan dia masih di sana, tetapi Anda sepertinya tidak juga, tetapi hal-hal masih terjadi dengan cara yang gila.
Peter: Jadi, bagaimanapun, seperti apa hari ini mengingat kekacauan yang kita alami selama beberapa tahun terakhir ini?
Rex: Saya ingin berbicara dengan area yang paling sering saya habiskan seperti pra-benih dan benih. Jadi, perusahaan baru bersih yang memulai hari ini dan seperti apa tampilannya bagi mereka saat ini serta apa peluangnya? Jadi, pertama-tama berbicara tentang semuanya, bukan pre-seed dan seed, semuanya bukan pre-seed dan seed, ini adalah perusahaan yang sudah dikapitalisasi, banyak dari mereka memiliki valuasi yang sangat tinggi selama COVID ketika ada banyak hal seperti itu. TrendMinds, mereka ditarik ke depan, tetapi kemudian mungkin seperti mengatur ulang ke normal baru, apakah itu penilaian, dll. Anda masuk ke Seri A, Seri B, Seri C, di mana hal-hal sangat menyakitkan, pasar publik turun 80 %, orang-orang melakukan PHK, mereka melakukan lebih sedikit, kami mengalami inflasi, seperti semua itu adalah pasar yang sangat bergejolak dan sulit dinavigasi bagi banyak pendiri.
Jika Anda menghubungi kembali ke pre-seed dan seed, ini adalah perusahaan baru bersih yang baru dikapitalisasi, umumnya dinilai pada level 2018 atau 2019. Jadi, masih masuk akal, ini tidak seperti "ya Tuhan, Anda harus memberikan 50% dari perusahaan Anda sebesar $500,000," Anda masih dapat mengumpulkan putaran $2 hingga 3 Juta dan, Anda tahu, mungkin di $8 Juta hingga $15 Juta pos untuk pendanaan putaran pertama dan itu baik-baik saja dan Anda masih mendapatkan cukup uang untuk dapat membangun bisnis yang perlu Anda bangun, untuk menghilangkan risiko hal-hal yang perlu Anda hilangkan risikonya ke putaran berikutnya. pendanaan. Dan kemudian jika Anda mencadangkan, dan Anda melihat layanan keuangan, secara umum, maksud saya, Anda tahu ini, Peter, seperti masih ada peluang besar dan begitu banyak sektor dari perawatan kesehatan, real estat komersial, asuransi, hal-hal seperti Keep yang adalah semacam konsep fintech tetapi diterapkan pada SDM dan ekosistem teknologi SDM jadi seperti fintech di persimpangan hal-hal lain.
Ada semua peluang lain yang masih merupakan peluang besar dan seperti yang telah kita bicarakan sebelumnya, Anda memiliki lebih banyak Rob dan Kathryn dunia, lebih banyak pendiri tetap yang tahu cara membangun sesuatu, apa yang harus dibangun, dan siapa yang harus disewa untuk menyelesaikannya dan jika Anda dikapitalisasi dengan tepat pada pra-benih dan benih dan Anda ingin membuat kemajuan yang baik dalam bisnis Anda, ada rekor bubuk kering dalam ekosistem, sekitar $300 Miliar dari modal ventura yang tidak digunakan yang agak sulit bagi pemodal ventura dan silangkan investor untuk mencari tahu, bagaimana cara menyebarkan ini seperti Seri C atau D atau E di mana banyak dolar yang tinggi pergi.
Tetapi banyak angka tinggi masuk ke putaran benih atau Seri A dan putaran itu dimulai, atau telah diperbaiki dan itu mungkin tempat yang disesuaikan dengan risiko yang lebih baik untuk dipikirkan oleh orang-orang ventura sehingga pra-benih dan pendiri benih berada dalam posisi yang bagus. tempat hari ini, mereka biasanya tim yang sangat canggih, mereka beroperasi di pasar besar yang masih….. penetrasi digital layanan keuangan sangat rendah dan masih ada modal ventura yang tersedia untuk perusahaan tersebut. Jadi, yang ingin saya katakan adalah, ini sebenarnya waktu yang tepat untuk perusahaan tahap awal karena mereka dikapitalisasi dengan tepat.
Mungkin satu hal lain yang akan saya tambahkan juga adalah jika Anda adalah seorang karyawan yang berpikir tentang perusahaan seperti apa untuk bekerja, saya pikir satu, memulai sebuah perusahaan sebenarnya masih sangat masuk akal karena masih ada orang yang sangat aktif pada pre-seed dan seed. Q4 2022 adalah kuartal tersibuk dalam karir saya di pre-seed dan seed dan ada banyak perusahaan hebat yang dimulai saat itu. Dan kemudian jika Anda adalah seorang karyawan, Anda mungkin harus berpikir untuk bergabung dengan perusahaan tahap awal atau awal karena mereka dikapitalisasi dengan tepat. Jika Anda bekerja untuk perusahaan teknologi tahap akhir, A) mereka mungkin tidak merekrut, B) mereka mungkin telah melakukan putaran terstruktur sehingga kemungkinan ekuitas umum Anda bernilai lebih rendah atau Anda mungkin telah bekerja di sana dan sekarang, Anda berada di bawah air, harga teguran pada opsi Anda di bawah 409A terakhir Anda sehingga Anda harus mencari tahu semua hal lainnya ini.
Jadi, saya pikir pergi lebih awal untuk kedua pendiri, yah, pendiri jelas harus pergi lebih awal, tetapi untuk karyawan lebih masuk akal, tetapi sisi sebaliknya adalah jika Anda adalah pendiri pra-seed atau tahap benih, perekrutan tidak pernah semudah ini dan itu dulu. masalah nomor satu yang dihadapi banyak pendiri ketika uang tersedia secara bebas dan semua orang merekrut.
Peter: Benar, ya. Saya ingat makan malam dengan banyak CEO fintech di New York, seperti November 2021 dan kami berkeliling meja menanyakan apa tantangan nomor satu dan saya pikir itu seperti 9 dari 10 orang mengatakan perekrutan adalah yang terbaik. tantangan nomor satu. Sedangkan sekarang, kedengarannya seperti, jadi jika Anda seorang pra-benih atau unggulan, apakah Anda melihat banyak dari perusahaan ini mampu melahap beberapa PHK yang, Anda tahu, begitu banyak perusahaan teratas dan matang di ruang telah memberhentikan orang. Apakah Anda melihat bahwa mereka pindah ke perusahaan pra-benih dan benih?
Rex: Ya. Anda tidak hanya bisa mengambil orang yang telah di-PHK, Anda juga bisa memburu karyawan. Jika Anda melakukan penjangkauan dingin, saya akan mengatakan itu mungkin bukan penjangkauan dingin karena Anda mungkin mengenal seseorang di seperti perusahaan Seri C yang baru-baru ini terkena dampak PHK dan, sekali lagi, mungkin mereka berada di bawah ekuitas dalam beberapa cara. atau sepertinya ekuitas mereka tidak akan bernilai 4X lipat dalam enam bulan seperti yang terjadi, Anda tahu, enam bulan lalu. Anda bisa pergi dan berkata hei, apakah Anda ingin bersenang-senang di perusahaan baru dengan keuntungan yang lebih baik dan kemungkinan mereka akan mengatakan ya jauh lebih tinggi daripada enam bulan lalu. Jadi, salah satu cara untuk memikirkannya adalah jika Anda adalah pendiri tahap pra-seed atau seed, ini seperti 2018/2019, hanya perekrutan 3X, tiga kali lebih mudah.
Peter: Kanan.
Rex: Dan seperti itu tempat yang bagus untuk menjadi.
Peter: Itu tempat yang bagus untuk pengusaha. Jadi, sejauh volume perusahaan, saya merasa fintech terus menjadi semakin menarik dan, Anda tahu, ada banyak sekali, seperti ruang pembayaran baru saja melalui inovasi besar-besaran ini. Anda berbicara tentang semua bagian yang disematkan, saya sangat tertarik dengan volume ide baru, ide baru yang bagus. Apakah Anda melihat itu, seperti yang telah Anda lakukan sekarang, jelas dengan Andreessen, tetapi Anda sekarang berada di pra-unggulan dan unggulan yang paling saya minati, apakah volume selama 12 bulan terakhir tetap konstan, bukan? benar-benar mempercepat sekarang, di mana kita berada?
Rex: Ya. Ini bisa sangat menarik untuk diikuti, tetapi hal tentang COVID seperti pendulum berayun bolak-balik dan Anda tidak tahu seperti apa normal baru itu, bisa sangat tinggi dalam satu kuartal dan kemudian rendah dan Anda mencoba untuk mencari tahu, tapi menurut saya, secara umum, jumlah perusahaan tahap awal hanya bertambah. Jadi, saya ingin berbicara tentang tiga hal. Mungkin, pertama, kita bisa bicara tentang ekosistem talenta untuk tipe orang yang menjadi pendiri, lalu kita bisa bicara tentang ekosistem ventura seperti alokasi seperti pre-seed dan seed dan kemudian kita bisa bicara tentang beberapa pergeseran platform dan peluang dalam ekosistem, yang membuatnya menarik untuk memulai sesuatu karena ada area yang menurut Anda, Anda tahu, ada peluang.
Jadi, pertama, hanya pada bagian bakat. Ada lebih banyak individu yang berkualifikasi tinggi, sekali lagi, kita membicarakan hal ini sebelumnya, daripada sebelumnya, ada lebih banyak Rob dan Kathryn yang telah memulai perusahaan yang sangat berharga dan sukses dan setelah Anda melakukannya dan Anda tahu cara melakukannya, Anda juga mungkin memiliki daftar deputi yang mampu melakukan itu juga karena mereka telah bersama Anda saat Anda tumbuh. Jadi, kumpulan talenta orang-orang yang mampu menjadi pendiri sukses di fintech, talenta, menurut saya, jumlah orang di sana lebih tinggi dari sebelumnya.
Lalu dua, jika kita melihat lanskap usaha. Sekali lagi, $300 Miliar dalam bentuk bubuk kering, tetapi jika Anda menggalinya sedikit lebih dalam, banyak orang keluar dan mengumpulkan dana besar untuk pertumbuhan dan jenis media awal klasik, seperti A dan B, tetapi ada banyak orang-orang yang keluar dan mengumpulkan dana benih khusus dan dana pra-benih, pra-benih, dan benih. Jadi, seperti a16z, misalnya, memiliki dana pra-pembibitan khusus yang baru, Sequoia memiliki program baru yang disebut Arc, itu seperti pesaing EIR / YC jadi bisa dikatakan, ada kumpulan modal besar yang didedikasikan khusus untuk mendanai modal tahap awal atau perusahaan. Mereka masih di luar sana dan fakta bahwa putaran telah turun berarti bahwa kumpulan modal itu benar-benar bertahan lebih lama daripada sebelumnya, jadi masih ada, ada lebih banyak orang baik dan sebenarnya ada lebih banyak modal untuk pra-benih dan benih daripada telah ada sebelumnya.
Dan kemudian, jika Anda melihat seperti platform dan kumpulan ide, kami berbicara tentang bagaimana masih ada banyak peluang untuk membangun sesuatu di beberapa bidang layanan keuangan yang belum tersentuh, real estat komersial, perawatan kesehatan, hanya jenis ide baru lainnya. dan ada beberapa perubahan platform yang akan datang yang dapat membantu membuka blokir sebagian dari itu. Jadi, kami belum tentu memiliki iPhone, crypto belum menjadi pergeseran platform yang benar-benar diharapkan orang, tetapi Anda memiliki hal-hal seperti FedNow dan RTP yang online dan beberapa dari hal-hal itu juga akan membuat banyak. kesempatan baru. Jadi, yang ingin saya katakan adalah seperti lebih banyak orang, sebenarnya masih ada lebih banyak modal, hanya dengan penilaian yang lebih masuk akal, tetapi, sekali lagi, seperti level 2018/2019, dan masih ada banyak ide untuk dimainkan.
Peter: Benar, benar. Sebelum kita tutup, beberapa hal lagi. Bagaimana rasanya menjadi GP solo, Anda pergi dari Andreessen, saya tahu Anda selalu berniat untuk pergi, menjadikannya sebagai batu loncatan, tapi jelas …….
Rex: Saya tidak pernah tahu pasti, itu naluri saya, tapi, Anda tahu, sepertinya itu adalah tim hebat yang terdiri dari banyak orang baik ……
Peter: Jadi, Anda beralih dari sekelompok orang cerdas yang sangat dihormati dan didukung dengan baik menjadi keluar sendiri, bagaimana, transisi itu?
Rex: Saya menyukainya. itu luar biasa dan ada banyak hal yang harus Anda lakukan yang berbeda yang mungkin saya ingin tim mendukung saya untuk melakukannya sebelumnya, tetapi Anda juga dapat bergerak jauh lebih cepat ketika Anda sendirian. . Jadi, misalnya, Andreessen Horowitz akan mengakhiri tahun atau saya katakan akhir tahun, sekarang 2023, jadi, awalnya, berencana untuk mengakhiri 2023 di sekitar 500 orang, ketika saya bergabung di sana hanya lebih dari 100 orang, mereka 're IRA jadi, misalnya, jika Anda ingin men-tweet lebih dari dua tweet yang harus melalui kepatuhan. Ada beberapa IRA dalam layanan keuangan tradisional di mana Anda bahkan tidak dapat memposting ke media sosial sehingga ada hal-hal yang terjadi saat Anda menjadi organisasi besar yang memperlambat Anda. Saat Anda seorang dokter umum tunggal, Anda dapat bergerak dengan sangat cepat karena Anda menjalankan perusahaan Anda sendiri.
Dua, ada juga beberapa keunggulan strategis yang saya miliki sebagai individu yang tidak saya miliki di Andreessen Horowitz. Saya sengaja mengumpulkan dana yang lebih kecil daripada yang seharusnya saya miliki untuk menjadi investor non-utama karena saya jauh lebih kolaboratif dengan investor lain dalam ekosistem sehingga saya benar-benar dapat melihat kesepakatan yang akan saya lewatkan di Andreessen Horowitz karena prospek yang mendahului mereka tidak akan pernah memberi tahu saya, apakah itu perusahaan baru yang bersih, seseorang yang memiliki hubungan dekat dengan mereka atau, Anda tahu, perusahaan portofolio unggulan yang sebenarnya mereka andalkan dan melakukan putaran pembiayaan berikutnya ke.
Jadi, keduanya seperti hal mekanistik tentang bagaimana saya bisa bergerak sangat cepat untuk mengejar jenis strategi yang ingin saya kejar yang hebat dan menyenangkan, saya juga bisa fokus hanya pada panggung yang saya sukai yang merupakan benih awal. dan benih. Dan kemudian, ada manfaat strategis menjadi non-pemimpin dan juga hanya dapat benar-benar memanfaatkan seluruh komunitas dengan cara yang bermanfaat bagi komunitas, tetapi juga agak sulit dilakukan dalam batas-batas perusahaan yang lebih besar. . Artinya, seperti mencintai tim di sana, bersenang-senang, belajar banyak, tidak akan dapat melakukan apa yang saya lakukan hari ini tanpa, Anda tahu, hubungan dan pembelajaran yang saya miliki, tetapi ini adalah seperti yang jauh lebih baik, jauh lebih cocok untuk saya dan sangat menyenangkan.
Peter: Jadi, apa visi Anda di sini, maksud saya, apakah Anda akan, Anda tahu, membangun ini? Jelas, Anda punya, saya kira Anda sedang memikirkan dana kedua, maksud saya, kemana Anda akan membawa Cambrian?
Rex: Ya. Jadi, rencana saya pada dasarnya hanya sangat membantu untuk pra-pembibitan dan pembenihan ke seluruh ekosistem dan salah satu hal yang harus dilakukan kemudian juga menjalankan dana, sehingga masa depan Cambrian terlihat seperti hari ini yang sedang melakukan upaya komunitas ini seperti Komunitas Fintech Slack untuk para pendiri, Co-Founder Matching dua tahunan. Akhirnya, saat saya mengembangkan tim, saya mungkin akan memiliki Kepala Komunitas dan kami akan mengembangkan beberapa dari penawaran tersebut sehingga mereka dapat berkembang sedikit melebihi saya. Saya memiliki tim yang mendukung saya seperti enam orang, saya memiliki enam kontraktor berbeda dalam berbagai kapasitas untuk hal-hal tertentu, tetapi pada akhirnya, saya akan memiliki, Anda tahu, sumber daya penuh waktu yang lebih berdedikasi untuk melakukan itu.
Dan kemudian dua, di sisi dana, adalah saya akan terus melakukan hal yang sama dalam hal membantu dana kecil non-lead pre-seed dan seed focus karena saya pikir ada banyak sinergi dan manfaat yang dapat saya berikan terkait komunitas yang hanya bisa saya lakukan sebagai non-pemimpin. Dan kemudian, seiring waktu, sehubungan dengan Dana 3, jadi kita berbicara sekarang empat tahun ke depan, saya akan berpikir tentang meningkatkan platform dengan meningkatkan modal pertumbuhan untuk mendukung perusahaan yang sukses dari portofolio, tetapi juga, Anda tahu, dalam ekosistem yang lebih luas jika saya melewatkan beberapa perusahaan yang sangat hebat dan penting dalam dekade fintech ini.
Peter: Oke, Rex, kita harus meninggalkannya di sana. Sungguh menakjubkan apa yang telah Anda bangun dan komunitas yang telah Anda kumpulkan, itu benar-benar sesuatu. Jadi, terima kasih sudah datang ke acara hari ini.
Rex: Terima kasih, Peter, dan terima kasih atas semua pekerjaan yang Anda lakukan juga dengan komunitas fintech dan ekosistem.
Peter: Tentu saja, oke. Sampai jumpa lagi.
Jika Anda menyukai acara tersebut, silakan lanjutkan dan berikan ulasan di platform podcast pilihan Anda dan pastikan untuk memberi tahu teman dan kolega Anda tentang acara tersebut.
Bagaimanapun, pada catatan itu, saya akan menandatangani. Saya sangat menghargai Anda mendengarkan dan saya akan menangkap Anda lain kali. Selamat tinggal.
(musik)
- Konten Bertenaga SEO & Distribusi PR. Dapatkan Amplifikasi Hari Ini.
- Platoblockchain. Intelijen Metaverse Web3. Pengetahuan Diperkuat. Akses Di Sini.
- Sumber: https://news.fintechnexus.com/podcast-411-rex-salisbury-of-cambrian-ventures/