Nieuwe fondsen richten zich op uit de gratie geraakte start-upsectoren

Startups in sectoren waar de financiering sterk terugliep, krijgen mogelijk nieuwe aandacht van investeerders, dankzij nieuwe, op de sector gerichte fondsen die dit jaar zijn gesloten.

Op terreinen van consumentenproducten tot apps tot gaming hebben Amerikaanse durfkapitaalbedrijven nieuw kapitaal opgehaald om te investeren in sectoren waar het financieringsniveau drastisch onder de piek blijft. Dit, samen met een bescheiden stijging wat de risico-investeringen in het eerste kwartaal betreft, wijst erop dat sommige sectoren vorig jaar mogelijk een cyclisch dieptepunt hebben bereikt en naar een hoger niveau zouden moeten gaan.

Om een ​​idee te krijgen waar het nieuw toegewezen kapitaal naartoe gaat, hebben we Amerikaanse fondsenwervingsgegevens verzameld voor alle nieuwe startup-investeringsvehikels die dit jaar zijn aangekondigd. Vervolgens hebben we gekeken naar enkele sectoren waarop beleggers zich willen concentreren.

Ze zullen voor een groot deel de actuele thema’s van de afgelopen kwartalen, en AI in het bijzonder, blijven financieren. We zagen echter ook een aantal fondsen die zich richtten op gebieden die mogelijk als minder populair zouden kunnen worden beschouwd. Laten we dat eens van dichterbij bekijken.

De app-economie

De meesten van ons zijn meer verslaafd aan onze apps dan ooit. Toch zijn er toch durfinvesteringen in app-startups geweest aflopend voor jaren.

Per CrunchBase Volgens gegevens bereikte de financiering voor Amerikaanse bedrijven die verbonden zijn met de app-economie in 2016 een hoogtepunt als percentage van de totale investeringen. In 2023 bereikte het het laagste punt in tien jaar.

Tegen die achtergrond is het interessant om dat te zien Andreessen Horowitz heeft 1 miljard dollar uit de laatste 7.2 miljard dollar fondsenwerving van het bedrijf gereserveerd voor een op apps gericht fonds. Je verwacht dat AI een grote rol zal spelen in deze strategie, gezien die van het bedrijf verklaarde enthousiasme voor AI-gedreven gezelschap, welzijn en creativiteitstools.

Gaming

Na enkele trage kwartalen, financiering voor gaming-startups heeft dit jaar opgepakt, gedreven door een heropleving van het sluiten van deals in een vroeg stadium. Nieuwe fondsen proberen ook gebruik te maken van het momentum.

Eerder deze maand, Bitkraft-ondernemingen, een op gaming gerichte investeerder in een vroeg stadium, sloot af op $ 275 miljoen voor zijn derde fonds. En vorige week kondigde Andreessen Horowitz aan dat het $600 miljoen had ingezameld voor een op gaming gericht fonds, als onderdeel van de enorme totale fondsenwerving.

Consument

Op consumenten gerichte startups zijn de laatste tijd geen favoriet bij beleggers. VC's hebben in wezen verliet het direct-to-consumer startup-model, en ze steunen ook niet veel startups van consumentenproducten.

Maven-ondernemingenbood echter een beetje aanmoediging voor de ruimte. Het in Silicon Valley gevestigde bedrijf sloot deze maand een prijs van 60 miljoen dollar voor een vierde fonds, dat zijn strategie voortzet om “te investeren in start-ups van software die inspelen op nieuw consumentengedrag en nieuwe trends.”

Andreessen Horowitz is ondertussen enthousiast over het snijvlak van AI en consumentgerichte investeringen. Een recent post merkt op dat: “Consumentensoftwarebedrijven tot de meest waardevolle ter wereld behoren (FAANG is uitsluitend consumenten) en zijn gebouwd tijdens een grote platformverschuiving of productcyclus. Wij verwachten dat dit deze keer niet anders zal zijn.”

Web3

Startups gerelateerd aan Web3 – gedefinieerd als die in de crypto- en blockchain-sectoren – zagen een kleine toename in financiering in het eerste kwartaal van dit jaar, per Crunchbase-gegevens. Het was de eerste kwartaal-op-kwartaal stijging voor de ruimte, ooit een van de meest bruisende in het venture-landschap, sinds het vierde kwartaal van 2021.

San Francisco gevestigd VC hacken, een op Web3 gerichte durfinvesteerder, haalde in februari 150 miljoen dollar binnen voor een nieuw fonds. Het heeft druk geïnvesteerd en heeft dit jaar deelgenomen aan meer dan een dozijn bekende rondes, volgens gegevens van Crunchbase.

Er worden ook deals gesloten tegen hoge waarderingen. In maart overschreden bijvoorbeeld drie wereldwijde crypto-gerelateerde bedrijven de waarderingsdrempel van $1 miljard om de eenhoornstatus te verwerven: Berachain, een Ethereum-compatibele blockchain voor financiële toepassingen, Io.net, een blockchain-service om overtollige GPU's te verkopen, en Veelvlakken netwerk, een Web3-infrastructuurbedrijf.

Cybersecurity

Cyberbeveiliging is een van de sectoren waar Amerikaanse financiering voor nodig is opfleuren in Q1, na twee kwartalen eerder een dieptepunt in meerdere jaren te hebben bereikt. Er vinden weer ronden in de honderden miljoenen plaats, per Crunchbase-gegevens, net zoals er gesproken wordt over mogelijke exits voor enkele van de zwaarder gefinancierde spelers in de ruimte.

Net op tijd voor de rebound, gevestigd in San Francisco Ballistische ondernemingen maakte in maart bekend dat het 360 miljoen dollar heeft opgehaald voor een overtekend tweede fonds dat uitsluitend in cyberbeveiliging zal investeren.

Wat eruit was, is er weer in (met een vleugje AI)

De stijgende belangstelling en investeringen in sectoren die vorig jaar een cyclisch dieptepunt bereikten, betekent niet dat durfinvesteerders zich afkeren van hun recente favoriete beleggingsthema: AI. Integendeel, er is een breed scala aan toepassingen voor kunstmatige intelligentie in vrijwel elke branche.

Toch is het geruststellend om te zien dat startup-sectoren zich herstellen en dat fondsen met kapitaalreserves voor deze sectoren worden ingezet.

Gerelateerde Crunchbase Pro-lijsten:

Gerelateerde lezen:

Illustratie: Dom Guzman