Blockchain

Czym jest światowy kryzys finansowy i jaki jest jego wpływ na światową gospodarkę

Znacznik czasu: 5 lutego 2023 r 9: 00 AM
Węzeł źródłowy: 2387905

Opublikowane ponownie przez Plato

Kiedy system finansowy lub gospodarka jako całość przechodzi szybki i duży spadek, mówi się, że znajduje się w kryzysie finansowym. Aktywa finansowe, takie jak akcje, obligacje i nieruchomości, często odnotowują gwałtowny i znaczny spadek wartości podczas kryzysów finansowych. Można je również rozpoznać po spadku dostępności kredytów i utracie wiary w instytucje finansowe, takie jak banki.

Związane z: DeFi vs. CeFi: Porównanie finansów zdecentralizowanych ze scentralizowanymi

Kryzysy finansowe mogą być spowodowane różnymi czynnikami, w tym:

Nadmierne lewarowanie: kiedy ludzie, firmy i rządy zaciągają nadmierne długi, narażają się na ryzyko załamania finansowego.
Bańki cenowe aktywów: gdy koszt aktywów, takich jak dom lub akcje, szybko rośnie, może to doprowadzić do kryzysu finansowego, gdy cena gwałtownie spadnie.
Ucieczka bankowa: gdy wystarczająca liczba klientów próbuje jednocześnie wypłacić pieniądze z banku, instytucja może stać się niewypłacalna i zamknięta, wywołując kryzys finansowy.
Niewłaściwe zarządzanie instytucją finansową: Instytucje finansowe, które są źle zarządzane, mogą zbankrutować lub upaść, co może wywołać katastrofę finansową.
Recesja gospodarcza: Kryzys finansowy może wynikać z recesji gospodarczej, która charakteryzuje się spadkiem aktywności gospodarczej i rosnącym bezrobociem.

W tym artykule omówimy światowy kryzys finansowy (GFC) z lat 2007-08, jego główne przyczyny oraz wpływ kryzysu finansowego na gospodarkę.

Co to jest światowy kryzys finansowy

Światowy kryzys finansowy z lat 2007-2008 był poważnym kryzysem finansowym, który miał daleko idące skutki dla światowej gospodarki. Bańka na rynku mieszkaniowym, nieetyczne praktyki udzielania kredytów hipotecznych typu subprime oraz nadprodukcja skomplikowanych produktów finansowych, takich jak papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką, przyczyniły się do jej powstania.

W szczególności rynek kredytów hipotecznych subprime w Stanach Zjednoczonych był katalizatorem światowego kryzysu finansowego w latach 2007–2008. Pożyczki o ryzykownych warunkach i wysokim oprocentowaniu były udzielane pożyczkobiorcom ze złą historią kredytową pod hasłem „kredyty hipoteczne subprime”. Bańka na rynku mieszkaniowym w USA została wywołana przez wzrost liczby kredytów hipotecznych typu subprime i późniejszy marketing tych kredytów jako papierów wartościowych.

Wielu kredytobiorców nie było w stanie spłacić kredytu hipotecznego, gdy bańka mieszkaniowa w końcu pękła, a ceny zaczęły gwałtownie spadać, co wywołało falę przejęć. W rezultacie spadła wartość papierów wartościowych zabezpieczonych hipoteką, a światowy system finansowy przeżył kryzys płynności, który zapoczątkował GFC z lat 2007-2008.

Z powodu kryzysu ceny domów znacznie spadły, doszło do wielu egzekucji, a rynki kredytowe zostały zamrożone. To z kolei wywołało kryzys finansowy, który wymagał interwencji rządu i ratowania, a także globalną recesję. Skutki kryzysu były odczuwalne w skali globalnej, powodując powszechne problemy gospodarcze, a także spadek zatrudnienia i wzrostu gospodarczego.

Jakie są główne przyczyny światowego kryzysu finansowego

Kryzys finansowy rozprzestrzenił się szybko na cały świat w wyniku globalizacji rynków finansowych i powiązań między instytucjami finansowymi a narodami. Oto główne przyczyny światowego kryzysu finansowego w latach 2007–2008:

Praktyki udzielania kredytów hipotecznych subprime: Banki i inne instytucje finansowe udzielały bardziej ryzykownych pożyczek, zwanych kredytami hipotecznymi subprime, konsumentom o złych kredytach. Pożyczki te były często pakowane i oferowane do sprzedaży jako papiery wartościowe, co powodowało zawyżenie rynku mieszkaniowego.
Brak regulacji: Brak regulacji w sektorze finansowym doprowadził do powstania skomplikowanych produktów finansowych, które trudno było ocenić i zrozumieć, takich jak papiery wartościowe zabezpieczone hipoteką, swapy ryzyka kredytowego i ryzykowne praktyki kredytowe.
Bańka na rynku mieszkaniowym: W Stanach Zjednoczonych bańka na rynku mieszkaniowym została wywołana przez kredyty hipoteczne subprime połączone z marketingiem tych długów jako papierów wartościowych. Wartość mieszkań spadła, gdy bańka w końcu pękła, a wielu kredytobiorców nie było w stanie spłacić kredytu hipotecznego.
Zamrożenie rynku kredytowego: Rynki kredytowe zostały zamrożone w wyniku spadku wartości aktywów zabezpieczonych hipoteką, co uniemożliwiło instytucjom finansowym pozyskanie kapitału i doprowadziło do kryzysu płynności.

Związane z: Jak tokeny bezpieczeństwa mogą zapobiec zbliżającemu się kryzysowi finansowemu

Jakie są konsekwencje światowego kryzysu finansowego

Konsekwencje światowego kryzysu finansowego z lat 2007–08 były dalekosiężne i długotrwałe. Niektóre z najbardziej znaczących wpływów światowego kryzysu finansowego na światową gospodarkę obejmują:

Gospodarcza Globalna recesja spowodowana kryzysem została zdefiniowana przez gwałtowny spadek aktywności gospodarczej, spadek produkcji i rosnące bezrobocie.
Kilka dużych instytucji finansowych upadło w wyniku kryzysu bankowego, który wymagał interwencji rządu w postaci ratowania i dokapitalizowania.
Spadek cen mieszkań: Spadek cen mieszkań w Stanach Zjednoczonych, który spowodował znaczny spadek zamożności gospodarstw domowych i fala powszechnych egzekucji nieruchomości, posłużył jako katalizator kryzysu.
Wzrost długu publicznego: Dług publiczny wzrósł w wyniku licznych interwencji rządów mających na celu utrzymanie ich systemów finansowych i gospodarczych.
Reperkusje polityczne: Kryzys doprowadził do spadku zaufania do rządu i instytucji finansowych oraz przyczynił się do pojawienia się poglądów populistycznych i antyglobalistycznych.
Reformy sektora finansowego: Kryzys doprowadził do znaczących zmian w branży finansowej, takich jak więcej przepisów i nadzoru, które mają zmniejszyć prawdopodobieństwo przyszłych kryzysów finansowych.

Czy Bitcoin był odpowiedzią na światowy kryzys finansowy z lat 2007–08?

Bitcoin został częściowo stworzony jako odpowiedzią na światowy kryzys finansowy z lat 2007-08. Kryzys finansowy ujawnił słabości istniejącego systemu finansowego i zagrożenia związane z poleganiem na scentralizowanych instytucjach finansowych.

Twórca (twórcy) Bitcoin (BTC), który występował pod pseudonimem Satoshi Nakamoto, stworzył cyfrową walutę z zamiarem zbudowania bezpieczniejszy i stabilniejszy system finansowy który nie był narażony na tego samego rodzaju zagrożenia, co konwencjonalny system finansowy. Wynalezienie Bitcoina i pojawienie się kryptowalut i blockchain technologia następujące po nich są uważane za odrzucenie istniejącego systemu finansowego i a odpowiedź bezpośrednia na negatywne skutki światowego kryzysu finansowego z 2008 roku.

Księga publiczna, która zawiera zapisy każdej transakcji na sieć Bitcoina ułatwia śledzenie i kontrolowanie przepływu pieniędzy. Pomaga to w zwalczaniu nieuczciwych zachowań, w tym wykorzystywania informacji poufnych, manipulacji na rynku i innych nieetycznych działań.